英伟达发布Spectrum-6交换机，相关概念股梳理（附股）

泡股

事件核心梳理

核心催化：英伟达发布Spectrum-6交换芯片，作为VeraRubin算力平台标配，搭载于Spectrum-X交换机；支持可插拔光模块+CPO共封装、原生适配液冷方案，显著提升万卡级AI集群网络吞吐，网络带宽直接决定Token生成效率，CoreWeave、微软、特斯拉、SpaceXAI等率先部署。主线逻辑：Rubin平台量产带动大规模AI算力组网，高速光互连（1.6T/CPO）、AI交换机、液冷、高速PCB需求同步爆发。

风险提示：内容仅为产业链逻辑整理，不构成投资建议

一、CPO/高速光模块（核心受益，Spectrum-X交换机刚需）

1.中际旭创：1.6T硅光模块龙头，Spectrum-X交换机外联光模块核心供应商

2.新易盛：1.6T高速模块批量交付，CPO/LPO双线布局，海外云厂商客户充足

3.天孚通信：CPO光引擎FAU、无源器件核心配套，英伟达Spectrum-X生态合作伙伴

4.华工科技：3.2T板载CPO光引擎，适配交换机内置共封装方案，契合Rubin机柜内部互联

5.源杰科技、光迅科技：高速激光器、硅光芯片，光引擎上游核心

二、AI交换机整机/ODM、国产交换芯片

1.工业富联：英伟达交换机、AI服务器核心代工厂

2.菲菱科思：白牌高速交换机ODM厂商，配套海外算力厂商

3.盛科通信：A股高端商用交换芯片标的，受益AI交换机国产替代

4.紫光股份、锐捷网络：国内数据中心智算交换机龙头

三、高速PCB&覆铜板（交换机高带宽背板）

1.沪电股份、深南电路、胜宏科技：超高阶高速PCB，适配Spectrum-6交换机背板

2.生益科技：M9级超低损耗覆铜板，高端算力硬件基材

四、液冷温控（Spectrum-X官方支持液冷散热）

1.英维克：英伟达认证液冷厂商，交换机、算力机房CDU、冷板方案

2.领益智造、高澜股份、申菱环境：液冷板、换热系统配套

五、高速连接器

中航光电、鼎通科技：高速信号连接器、液冷快速接头

梯队划分

第一梯队（最强弹性）中际旭创、天孚通信、华工科技、工业富联、英维克

第二梯队（跟随受益）新易盛、沪电股份、菲菱科思、盛科通信、源杰科技